就在大家还在猜测“这次会不会暂停”时，欧洲央行悄然打破了预期：连续第七次降息，将主要贷款利率再降0.25个百分点，至2.40%。

而在2023年底，这个数字还高挂在4.5%。短短几个月，欧洲央行已经完成了一场“利率自由落体”。

这对谁是福音？爱尔兰的房贷一族，尤其是那些持有跟踪型房贷（tracker mortgage）的人。

这类房贷直接与欧洲央行的利率挂钩，所以每降一次，他们的月供就真金白银地掉价一次。目前，预计大约有13万人会直接受益，自动减轻还款压力，让钱包能喘口气。

但，凡事都有两面。储蓄利率也跟着“打折”了。比价网站Bonkers的Daragh Cassidy就直言：“大多数房贷持有人会高兴，但储户可能要皱眉了。”毕竟，利息缩水得快，有时候一眨眼就看不见了。

值得注意的是，并不是所有房贷人都能搭上这趟“降息快车”。大多数爱尔兰房贷客户签的是固定利率或浮动利率，并非与欧洲央行联动。所以他们能不能享受低利率，还得看各家银行的脸色。

更戏剧性的是，这次降息其实一度不在计划之内。市场几个月前还认为，4月应该暂停降息。但随着美国方面——尤其是老特的关税新动态——打乱了全球经济节奏，欧洲央行的策略也随之调整。

Investec驻都柏林的分析师Justin Doyle指出，未来的利率变动，很可能“看白宫的脸色”，但他依然预期至少还有一次降息在路上。

市场普遍预测今年内欧洲央行还将继续下调利率，也许会一路降到1.5%甚至更低。不过，前提是——通胀不能回头杀个回马枪。毕竟，欧洲央行的“主业”是控制物价，而不是搞经济增长。

当然，低利率也意味着另一件事：买房更便宜了。尤其是首次购房者，贷款压力可能会轻一点。但问题来了，爱尔兰的房源并没有增加。

根据中央统计局的数据，本地房价2月已经连续第18个月上涨，涨幅高达8%。这意味着，低利率很可能变成“房价催化剂”，房更抢手了，但买不买得上还是个问号。

最后补充一个背景知识：美联储与欧洲央行不同。前者在制定利率时还会参考就业市场，而欧洲央行唯一的“考核标准”是物价。

所以，在“抑通胀 vs 刺激经济”这道选择题上，欧洲央行的答案更直接——价格稳定第一位。